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【环球网财经详细报说念】5月12日盘面上，电网配置板块走强，其中通光泽缆高潮20%、万控智造、大连电瓷、邃晓股份、太阳电缆、汉缆股份、远东股份、柘中股份等股票涨停，亿能电力、新征象、温州宏丰等电力股大涨。板块走强的背后，是AI电力需求激增与大家电网投资高景气的双重驱动。

自AI赛说念火爆以来，“AI的荒谬是电力”成为焦点。大摩最新研报默示，受Token需求飙升350%的股东，超大范围云做事商2026年景本支拨预测从4500亿好意思元大幅上调至8000亿好意思元，预测数据中心将面对55GW的电力缺口。据IEA预测，2025—2030年大家AIDC装机将累计新增129GW，累计增幅达133%，用电量将累计新增530TWh，累计增幅达127.4%。AIDC装机和用电需求有望大幅增长，将拉动供电系统投资。

中航证券默示，自2024年3月起，电网工程投资增速启动卓越电源工程并不息于今。国度电网露馅“十五五”时期固定钞票投资将达到4万亿元，创历史新高，较“十四五”时候增长40%，资金将系统性投向升级特高压主干网架、全面更动城乡配电网以及加快电网数智化转型三大中枢鸿沟。

国外电网一样亟待扩容升级。IEA觉得推崇国度多量面对电网老化问题，更新升级周期较长。改日推崇国度电网更动升级力度有望加大，欧盟发布的《欧洲电网一揽子探讨》探讨撬动1.2万亿欧元电网投资；好意思国三大区域电网运营商近期也接踵获批合计750亿好意思元的输电扩容情状。国金证券预测，在各地区协力发展下，到2030年大家电网投资额有望达6180亿好意思元，较2022年CAGR达8.1%。

在大家电网投资高景气下，国内电网配置产业链完备，特高压、智能配电等时期大家并跑以至领跑，将清亮受益。中航证券默示，中国变压器等产能占大家60%以上，可快速反应国外爆发式需求。2025年电力变压器出口金额达69.1亿好意思元，同比增长45.2%；电缆出口金额达31.7亿好意思元，同比增长32.6%；电能表出口额虽短期同比微降8.2%开云半岛入口，但不改自2021年以来的举座上行趋势。国内厂商不仅配置性价比高，还具备从单一配置出口向“经营+施工+运维”全链条做事的才气。近几年中国变压器、电表、电缆等电网配置出口景气度走高。（文馨）